《马关条约》十条，(一)中国认朝鲜自主。(二)割奉天南部、台湾、澎湖(约文云：“中国将管理下开地方之权，并将该地方所有堡垒、军器工厂及一切属公物件，永远让与日本。(一)下开画界以内之奉天省南边地方，从鸭绿江口，溯该江至安平河口，又从该河口画至凤凰城、海城及营口而止，画成折线。以南地方，所有前开各城市邑，皆包括在画界线内。该线抵营口之辽河后，即顺流至海口至。彼此以河中心为分界。辽东湾东岸及黄海北岸，在奉天省所属诸岛屿，亦一并在所让境内；(二)台湾全岛及所有附属各岛屿；(三)澎湖列岛，即英国格林尼次东径百十九度起至百二十度止，及北纬二十三度起，至二十四度之间诸岛屿。”)。(四)赔款二万万元，分八次交清，未交之款，按年加息百五。(六)本约批准互换后，订立通商行船条约。陆路通商章程，以中国与泰西各国现行约章为本，未经实行以前，与最优待国无异。添开沙市、重庆、苏州、杭州，以便日本人民，往来侨寓，从事工艺制作。日轮得从宜昌溯江至重庆，从上海溯吴淞江及运河至苏、杭。日人在内地买生熟货，及进口货运往内地，得暂租栈房存货，不输税钞。日本臣民得在中国通商口岸城邑，从事各项工艺制造。又得将各项机器，任便装运进口。其内地运送税、内地税钞课，杂派、寄存栈房，均照日人运入中国之货物，一体办理，优例豁除亦同。(七)日本军队现驻中国境内者，于本约批准互换后三个月内撤回，惟须暂占威海，俟一二次赔款缴清，通商行船约章批准互换，并将通商口岸关税，作为余款并息之抵押方撤。另约第一款，威海驻军之费，由中国年帖四分之一，计库平银50万两。第二款，以刘公岛、威海卫口湾沿岸5日里(约合中国40里)以内地方，作为日军驻地。第三款，治理仍归中国，惟日司令官因军队事出示，中国官员亦当遵守，有涉军务之罪，均归日军务官审断。
约既定，台湾人推巡抚唐景崧为总统，总兵刘永福主军政，谋自立。未几，抚标兵变，景崧走，日人入台北，永福据台南苦战，卒不敌，内渡，台南亦亡。
其奉天南部之地，则因俄法德三国之干涉而还我。三国驻日公使，照会日外务省，事在四月朔日。日人不得己，许之。其后条约既换(四月十四日)，日兵仍据辽东，三国复以为言，日本索偿款一万万两，徐减至5000万两。迁延至八月，三国会议定为3000万两，日本亦许之。而要以交款后三个月乃撤兵。于是复派李鸿章与日使林董议还辽约。林董请于约内声明俄法德不得占东三省，中国亦不割让。大连湾通商，大东沟、大孤山均开埠。鸿章不许。九月，三国又促日本退兵，乃以四日定议，约凡六款，又专条款，中国输银三千万两(第二款)，而将《马关条约》第三款，及拟订陆路通商章程之事作罢云(第一款)。
通商行船条约，初由李鸿章与日使林权助会议。光绪二十二年二月，鸿章使俄，改由侍郎张荫桓与议。于六月十一日立约，凡二十九条：驻使(第二款)，设领(第三款)，游历、通商(第六款)，进出口税则，子口税(第九至十三款)，领事裁判权(第二十至二十二款，约文言日本官员)，最惠国条款(第二十五款)，均与泰西各国之约无异。又特订明，在日本之中国人，由日本衙署审判(第三款)。而日人在通商口岸，得从事商业工艺制作(第四款)。由此通商口至彼通商口，税赋、课钞、厘金、杂派全免(第十款）。运中国土产出洋，除纳子口税外亦然(第十二条)。许在通商口岸，设立关栈(第十四条)。则其权利，并有超出西国各约之外者，皆以马关条约第六条为本也。
议约之初，中国要求华民在日，一律优待。举美奥二约为证。日言美非欧洲，奥远华，华民鲜到，日与欧美改约，数年内拟开放全国，中国通商，仍限口岸，且中国与他国立约，彼国虽有优待之文，亦终立限制之条云。机器所造之货，日人欲免抽厘，中国谓《马关条约》只免内地运送税、内地税、钞课、杂派，制造货离厂等税未提。日不肯订入约内，卒如其意(后许中国定机器制造税，见下)。旋因津沪厦汉四租界，及苏杭沪通商章程，又于是年九月，公立文凭四款，(一)添设通商口岸，专为日本商民，妥定租界。其管道路及稽查地面之权，专属于日领事。(二)光绪二十二年八月三日，江海关所颁苏沪杭通商章程，内行船之事，当与日本妥商而定。(三)许中国课机器制造货物税饷，但不得比中国臣民所纳加多，或有殊异。(四)中政府在沪津汉厦等处，设立日本专管租界。
中国与朝鲜订约，始于光绪八年八月，与各国之约迥异（此约由李鸿章与朝鲜来使赵宁夏所立，谓之《会定水陆贸易章程》)，凡八条。(一)互派商务委员，驻扎口岸。(二)中国商民在朝鲜，朝鲜商民在中国，所有案件，均由中国主政审断。(三)两国商船，听在通商口岸交易。朝鲜平安、黄海道，与山东、奉天滨海地方，听两国渔船往来捕鱼。(四)商民应纳税钞，悉照彼此通行章程，并准中国北京交易，朝鲜汉城设栈。又准两国商民入内地采办土货。(五)陆路交易，定于鸭绿江对岸栅门与义州二处，图们江对岸珲春与会宁二处。(六)鸦片不准售卖。红参入中国，抽税百分之十五。（七）两国往来，向由驿路，听改海道。(八)有须增损之处，随时咨商。甲午战后，朝鲜改国号曰韩(光绪二十三年九月)。中国以太仆寺卿徐寿朋为驻使，重与立约，则除彼此皆有领事裁判权外，与他约无甚异同云。约立于光绪二十五年八月，凡十五条。(二)驻使设领，须得本国承认，(三)(四)(八)通商征税，游历通商，皆属相互。(五)彼此互有领事裁判权，而许将来收回云。第四条订明，在租界者，须依租界章程，第八条订明游历通商，不许坐肆卖买。第九条中国运洋药入韩，及潜买韩国红参出口者有罚。(十二)两国陆路交界处所，边民向来互市，此次定约后，应重订陆路通商章程税则。边民已经越垦者，听其安业，以后越界，彼此均应禁止。此数条约中韩独有之关系，故亦与他国之约不同。
二十五、港湾之租借
中日战时，内外臣僚与舆论，多欲联俄拒日者。其后干涉还辽，亦颇赖三国之力。光绪二十二年二月，李鸿章使俄，与订《中俄密约》。明年冬，德占胶州，成租借之约。于是威海卫、广州湾相继租借。铁路、矿山之要索，随之而盛，形势益危急矣。
先是光绪十二年，出使大臣许景澄奏陈海军事宜，言西人测量中国海岸，靡所不至，皆艳称胶州湾，请渐次经营。期以十年成巨镇。二十年，中国拟创修船坞于此，然卒未果。二十三年十月，钜野杀德二教士(游勇所为)，德人袭据胶州湾，分兵略地，直窥即墨。德皇又派其弟率兵船来华。德使海靖照会总署，要求六款，又请山东巡抚李秉衡革职，永不叙用。德主教安治泰在济宁所建教堂，敕赐天主堂扁额，给工料银6.6万两，被杀教士，无家属领恤，请在曹州及钜野张家庄各建教堂一所，官给地段，不逾10亩，各给银6.6万两，并敕赐天主堂扁额。钜野、菏泽、郓城、单县、武陟、曹县、鱼台七处，为教士各建住房一所，共给工料银2.4万两，作为偿恤之用。又请筑造山东铁路，铁路旁近矿务，先尽德商估办。总署与之磋商，请删永不叙用四字。铁路许先造胶济一段，会曹州复有逐教民杀洋人之说，海靖复翻前议，要求李秉衡永不叙用。奉谕将曹州镇总兵万本华撤职，海靖乃许先结教案。胶济租约，由海靖送来五款，于十二月中议定，而又有德兵在即墨被杀，德教士在南雄被劫之事。海靖复增索胶至沂，沂至济铁路，嗣后山西路矿，均须先向德国商办。二十四年二月，订约三端。胶州湾租借以99年为期(一端二款)。租期未满，德人自愿归还中国，应偿其在胶费用，另将较此相宜之处，让与德国。德所租地，永不转租于别国(一端五款)。胶济、胶沂济铁路，由德承造，其由济往山东界，与中国自办干路相接，应俟造至济南后再商(二端一款)。铁路附近30里内煤矿，许德开采(二端四款)。山东各项事务，如用外国人或外国资本、外国物料，均先问德商(三端)。二十五年三月，会订青岛设关征税办法。德许中国于青岛设关云。
德租胶州湾后，俄人遂租借旅顺大连湾。其租约立于光绪二十四年三月六日(凡九条。李鸿章、张荫桓与俄巴布罗福所立)，租期为25年(限满后由两国相商，亦可展限，见第三条。限内调度水陆各军，并治理地方大吏，全归俄官责成一人办理，但不得有总理巡抚名目。中国无论何项陆军，不得驻此界内。界内华民犯罪送交就近中国官按律治罪，见第四条。租借地界由许大臣在圣彼得堡商订，见第二条。租地之北留一隙地，其界由许大臣在圣彼得堡与俄外部商定。此隙地之内，一切吏治全归中国，惟非与俄官商明，中国兵仍不得至。见第五条。许大臣者，驻俄公使许景澄也。旅顺仅准华、俄船只停泊，大连口内，一港专供华俄军舰之用，其余地方作为通商口岸，见第六条)。《中俄密约》允许俄人筑造东省铁路，此约又准其展筑支线(第八条，光绪二十二年所准东方铁路公司建造铁路，许自某一站至大连湾或营口、鸭绿江间沿海地方筑一支路)。是年闰三月十七日，出使大臣许景澄、杨儒与俄外部莫拉维诺夫增立条款六条。定租地及隙地之界(第一、第二条俄外部原议海城、凤凰城、大孤山三城在内，经中国争执，画出金州归中国治理，得设警察。中国兵退出，代以俄兵，居民有权往来，金州至租地北界各道路，并用附近之水，但无权兼用海岸。见第四条。别以照会申明，俄兵屯扎城外，非有乱事及攻击俄兵之事，不得入城。又隙地不得让与别国。其东西海岸，不与别国通商。工商利益，非经俄允许，亦不得让与别国。见第五条。此项境界后由奉天委员与俄会定，于光绪二十五年正月，立专条八款，共立界碑三十一，小界碑八)。铁路东端定在旅大海口(不在沿海别处。此路经过地方，不将铁路利益给与别国人。
中国自造从山海关接长之路，则俄不干预。见第三条)。五月十八日，又与俄东省铁路公司订立合同七款(一、定名为东省铁路南满州支路。二、为运料故，许俄船航行辽河及其支流及营口，并隙地内各海口。三、暂筑支路至营口及隙地海口。惟自勘定路线，拨给地段日起算，于八年内拆去。四、以路用故，许开采官地树林及煤矿。(五)俄可在租地内自定税则，中国可在交界处，征收经铁路从租地入内地，从内地入租地之税。照海关进出口税则，无增减。又可商允俄国自开埠日起，在大连设关，委公司代为收税，而中国另派文官为委员。六、许公司照各国通商行船章程，自备航海商船。此事与铁路无涉，其期自无限制，无庸按照光绪二十二年中政府与华俄银行合同第十二条价买及归还期限办理。七、路线由总监工勘定，由公司与铁路总办商定。第五条原合同第十款，中国在交界设关，照通商税则，三分减一，此时以大连系海口，恐牛庄、天津受碍，内地租地亦非国界，议改。第七条定后，又与俄商，路线须绕避陵寝30里，俄亦允许。而英以俄故，租借威海卫，租期如旅顺（俄租旅大后，英使窦乐纳请租威海卫，光绪二十四年三月十三日，与立专条。
租借威海卫及附近海面，租期照俄租旅顺，英可驻兵，设防护之法，凿井开泉，修筑道路，建设医院。中国管辖治理，英国并不干预，惟除中英两国兵丁之外，不准他国兵丁擅入。威海中国官员仍可驻扎城内，惟不得与保卫租界之武备有妨。租与英国之水面，中国之兵船，不论在局内局外，仍可享用）。法以德故，租借广州湾，租期亦如胶州(遂溪、吴川县属海湾，并东海、石匈洲两岛，租约立于二十五年十二月，因遂溪杀法武官教士而起，法兵入据广州湾，立约七款。其第二款，并许法造赤坎至安铺铁路旱电线)。英又立展拓香港界址专条，租借香港后面九龙地方，亦以99年为期(租约立于光绪二十四年四月二十一日，九龙官员仍可驻扎城内，惟不得与保卫香港之武备有妨。九龙向通新安陆路，中国官民照常行走。留九龙附近码头一区，以便中国兵商船渡艇停泊。将来中国建造铁路至九龙英国管辖之界，临时商办。大鹏湾、深圳湾水面，中国兵轮无论在局内局外，仍可享用)。外人势力，布列海口，并藉筑路开矿，侵入腹地，几于卧榻之旁，任人鼾睡矣。
二十六、戊戌政变及庚子义和团
清廷之变法，始于戊戌。先是德宗亲政务后，大权仍在孝钦后手中。德宗颇有图治之意，而为后所尼(新进之臣，首被擢用者为文廷式，自编修擢为侍读学士。廷式者，德宗所宠珍瑾二妃之师也。妃兄志锐亦擢为侍郎。孝钦杖二妃，谪志锐于乌里雅苏台。廷式托病去，后亦被褫职。时光绪二十年也。明年，德宗密令翁同龢拟变法诏十二道，孝钦知之，撤同龢毓庆宫行走。侍郎汪鸣銮、长麟亦坐是革职)。光绪二十二年（1896年)，恭亲王死，孙毓汶亦罢，翁同龢以师傅旧恩，颇赞维新之议。是时时局亦益棘，而革新之机渐熟。